![Рынки долгового капитала](/_ipx/f_webp&q_80/images/dcm-bg-lg.png)
Рынки капитала
Привлекаем финансирование на рынках
долгового капиталаВходим в ТОП-5 облигационных
выпусков High-Yield, 2022
Организация первичного размещения
облигаций- Бридж кредитование
- Программы облигаций «под ключ»
- Широкая дистрибуция облигаций среди инвесторов
- Гарантия андеррайтинга, включая поддержку размещения собственной позицией
- Рейтинговое консультирование
- Аналитическая поддержка
- Маркетинг
- Организация и поддержка презентаций эмитента
- Работа с инвесторами для открытия лимитов на размещение облигаций
- Поддержка котировок на вторичном рынке (маркет-мейкинг)
- Сделки РЕПО
- Управление долговым портфелем (удлинение долга, обратный выкуп, конвертация долга)
- Аналитические обзоры о результатах деятельности Эмитента
- Расширение лимитной емкости инвесторов
- Поддержка раскрытия информации
Обращение
облигацийПрохождение оферт и
работа с рынком- Разработка концепции прохождения оферты
- Услуги Агента по оферте, сопровождение на всех этапах оферты «под ключ»
- Организация взаимодействия с инфраструктурой рынка
- Работа с действующими держателями и привлечение новых инвесторов
- Аналитическая поддержка
- Маркетинг
- Поддержка раскрытия информации
Этапы и сроки размещения облигаций
№ | Основные укрупненные этапы | Примерные сроки, неделя от старта работ |
1 | Заключение договора с организатором | 1 |
2 | Разработка концепции эмиссии облигационного займа | 2 |
3 | Прохождение процедуры KYC Биржи* | 2-3 |
4 | Заключение договоров с юр. консультантом*, биржей, НРД, Интерфакс, рейтинговым агентством*, ПВО* | 2-3 |
5 | Подготовка эмиссионной документации Организатором и Эмитентом | 4-13 |
6 | Согласование эмиссионной документации Биржей | 4-6 |
7 | Регистрация эмиссионной документации Биржей | 7-9 |
8 | Подготовка Аналитических материалов Организатором | 10-12 |
9 | Маркетинговые мероприятия (взаимодействие с инвесторами)** | 13-15 |
10 | Размещение облигационного займа и перечисление средств Эмитенту | 15 |
11 | Уведомление/Отчет об итогах выпуска облигационного займа | 15 |
12 | Вторичное обращение облигационного займа | 15 |
* При необходимости
** В зависимости от сектора экономики и рыночной конъюнктуры
Указанные цифры не окончательные. В случае усложнения структуры выпуска облигаций могут возрасти издержки на юридического консультанта и рейтинговое агентство. После первого года присутствуют расходы по поддержанию выпуска облигаций Московской Биржей, НРД, ПВО, раскрытие информации (Интерфакс), рейтинговое агентство. Маркетинг зависит от пожеланий и возможностей компании эмитента
![Преимущества выпуска облигаций перед банковским кредитом](/_ipx/f_webp&q_80/images/dcm-advantages.jpg)
Преимущества выпуска облигаций перед банковским кредитом
Отсутствие влияния на структуру акционерного капитала
Более выгодные условия и большие объемы финансирования
Сравнительно низкая стоимость привлечения денежных средств
Возможность управления процентной ставкой заимствования
Не требует залогов
Рыночный индикатор стоимости банкового долга
Независимость от кредиторов
Новые реализованные сделки
Архив реализованных сделок
Рэнкинги, достижения и признание инвестиционного сообщества
Tоп-5 "Организаторов облигаций России (выпуски High-Yield), 2022"
Топ-10 "Организаторов облигаций России (без учёта собственных выпусков), 2022"
Топ-15 "Организаторов облигаций России (все выпуски), 2022"
![Отзывы наших клиентов](/_ipx/f_webp&q_80/images/section-feedback-bg-lg.jpg)