Октябрь 15, 2020

Монитор рынка облигаций 15 октября 2020 г.

Новости и события

  • В минувшую среду Минфин РФ разместил рекордный объем облигаций федерального займа (ОФЗ) на аукционе. Объем размещения составил 372,3 млрд руб. Предыдущий рекорд был зафиксирован 7 октября, когда объем размещения составил 345,7 млрд руб.

  • На первом аукционе Минфин разместил ОФЗ выпуска 29017 на 350,6 млрд рублей при спросе в 377,6 млрд рублей. Цена отсечения облигаций была установлена на уровне 94,1880% от номинала, средневзвешенная цена - 94,2305% от номинала. Дата погашения ОФЗ выпуска 29017 - 25 августа 2032 года. Купонный доход рассчитывается исходя из среднего значения ставок RUONIA за текущий купонный период с временным лагом в семь календарных дней.  

  • На втором аукционе Минфин разместил ОФЗ выпуска 26233 на 21,7 млрд рублей при спросе в 34,6 млрд рублей. Цена отсечения облигаций была установлена на уровне 98,6820% от номинала, средневзвешенная цена - 98,8047% от номинала. Доходность по цене отсечения составила 6,33% годовых, по средневзвешенной цене - 6,32% годовых. Дата погашения ОФЗ выпуска 26233 - 18 июля 2035 года, ставка полугодового купона составляет 6,10% годовых.

  • ГТЛК проводит роуд-шоу бондов в долларах
  • Группа ВИС соберет заявки по облигациям на сумму до 2,5 млрд руб.
  • РЖД проведет 16 октября сбор заявок на покупку бессрочных облигаций на сумму от 25 млрд руб.
  • Росморпорт может предложить 16 октября бонды на 4 млрд руб.
  • Софтлайн Тренд планирует провести 20 октября сбор заявок на покупку облигаций от 3 млрд руб.
  • Эр-Телеком планирует предложить облигации объемом от 3 млрд руб.
  • Русская Аквакультура планирует в конце октября разместить бонды до 3 млрд руб.
  • Обувь России утвердила программу бондов на сумму до 5 млрд руб.
  • Магнит утвердил программу облигаций на 100 млрд руб.
  • ДОМ.РФ планирует разместить в 2020-2021 гг. бонды на 700 млрд руб.
  • Газпром Капитал утвердил программу бессрочных бондов объемом до 150 млрд руб.
  • Совкомбанк может предложить евробонды от $300 млн

Карта рынка ОФЗ, корпоративных облигаций и ВДО

Инструмент сокр. ISIN Доходность Цена послед. Номинал Погашение Дюрация, лет Размер купона Длит.куп., дней
ОФЗ 29009 RU000A0JV4N8 6.45 109.2 1000 5/5/2032 7.89 37.3 182
ОФЗ 46020 RU000A0GN9A7 6.44 105.298 1000 2/6/2036 9.44 34.41 182
ОФЗ 29010 RU000A0JV4Q1 6.41 109.95 1000 12/6/2034 9.08 36.8 182
ОФЗ 26230 RU000A100EF5 6.4 115.099 1000 3/16/2039 10.69 38.39 182
ОФЗ 26233 RU000A101F94 6.37 98.4 1000 7/18/2035 9.78 30.42 182
ОФЗ 26225 RU000A0ZYUB7 6.32 109.3 1000 5/10/2034 8.85 36.15 182
ОФЗ 26221 RU000A0JXFM1 6.26 113.151 1000 3/23/2033 8.48 38.39 182
ОФЗ 26218 RU000A0JVW48 6.17 119.1 1000 9/17/2031 7.63 42.38 182
ОФЗ 29012 RU000A0JX0H6 6.08 100.74 1000 11/16/2022 1.94 31.81 182
ОФЗ 26228 RU000A100A82 6.02 112.35 1000 4/10/2030 6.85 38.15 182
ОФЗ 26224 RU000A0ZYUA9 5.9 107.28 1000 5/23/2029 6.56 34.41 182
ОФЗ 26212 RU000A0JTK38 5.75 108.135 1000 1/19/2028 5.80 35.15 182
ОФЗ 29006 RU000A0JV4L2 5.73 103.36 1000 1/29/2025 3.78 32.66 182
ОФЗ 26232 RU000A1014N4 5.65 102.445 1000 10/6/2027 5.82 29.92 182
ОФЗ 29007 RU000A0JV4M0 5.58 104.251 1000 3/3/2027 5.35 31.46 182
ОФЗ 26207 RU000A0JS3W6 5.53 114.2 1000 2/3/2027 5.08 40.64 182
ОФЗ 26219 RU000A0JWM07 5.49 111.679 1000 9/16/2026 4.91 38.64 182
ОФЗ 26226 RU000A0ZZYW2 5.47 112.9 1000 10/7/2026 4.95 39.64 182
ОФЗ 26229 RU000A100EG3 5.34 108.256 1000 11/12/2025 4.27 35.65 182
ОФЗ 26234 RU000A101QE0 5.23 97.213 1000 7/16/2025 4.26 28.48 231
ОФЗ 29008 RU000A0JV4P3 5.18 106.85 1000 10/3/2029 7.12 30.32 182
ОФЗ 26222 RU000A0JXQF2 5.1 107.4 1000 10/16/2024 3.46 35.4 182
ОФЗ 26227 RU000A1007F4 5.08 108.049 1000 7/17/2024 3.32 36.9 182
ОФЗ 26223 RU000A0ZYU88 5.03 104.7 1000 2/28/2024 3.07 32.41 182
ОФЗ 25084 RU000A101FA1 4.93 101.181 1000 10/4/2023 2.79 26.43 182
ОФЗ 46022 RU000A0JPLH5 4.91 101.351 1000 7/19/2023 2.13 27.42 182
ОФЗ 26215 RU000A0JU4L3 4.86 105.741 1000 8/16/2023 2.60 34.9 182
ОФЗ 46018 RU000A0D0G29 4.83 101.153 700 11/24/2021 0.66 11.34 91
ОФЗ 26211 RU000A0JTJL3 4.63 105.16 1000 1/25/2023 2.12 34.9 182
ОФЗ 26220 RU000A0JXB41 4.57 105.815 1000 12/7/2022 1.98 36.9 182

Инструмент сокр. ISIN Доходность Цена послед. Номинал Погашение Дата оферты Дюрация, лет Размер купона Длит.куп., дней
РитейлБФ01 RU000A100JH0 9.99 103.34 1000 7/2/2024 2.56 27.3 91
РОЛЬФ 1Р02 RU000A101GB7 8.37 101.12 1000 2/24/2022 1.28 22.44 91
БизНед 1Р1 RU000A1022G1 8.2 99.83 1000 8/23/2024 2.87 19.7 91
РенСтр1P1 RU000A100X69 7.96 101.1 1000 10/7/2022 10/8/2021 0.96 44.88 182
Новотр 1Р1 RU000A1014S3 7.92 103 1000 11/27/2024 2.83 21.82 91
КИВИФ 1Р01 RU000A1028C7 7.81 102.13 1000 10/10/2023 2.67 20.94 91
ГИДРОМАШБ3 RU000A1026H0 7.75 100.9 1000 9/20/2030 9/29/2023 2.69 39.64 182
РЖД 1Б-03 RU000A102564 7.37 100 1000 3/31/2021 0.46 36.15 182
ПИК К 1P3 RU000A1026C1 7.36 100.53 1000 3/29/2023 2.26 18.45 91
ПИК К 1P2 RU000A1016Z3 7.34 103.29 1000 12/11/2024 2.99 20.57 91
ЕвропланБ6 RU000A100DG5 7.18 101.35 1000 5/15/2029 5/25/2021 0.59 46.87 182
МОСТРЕСТ 7 RU000A0JWN63 7.12 103.6 1000 7/7/2026 7/12/2022 1.61 46.12 182
ЧТПЗ 1P5 RU000A101WB4 7.1 98.73 1000 7/4/2025 4.08 16.45 91
ЕвропланБ3 RU000A100W60 7.08 103.3 1000 9/20/2029 9/29/2022 1.84 43.88 182
БелугаБП2 RU000A100L63 7.07 106.7 1000 7/10/2024 2.62 47.37 182
Систем1P13 RU000A101Q26 7.04 99 1000 5/15/2030 5/22/2024 3.18 32.91 182
Росагрл1Р1 RU000A101R09 6.86 102.35 1000 5/28/2025 3.91 36.65 182
АЗБУКАВКП1 RU000A100HE1 6.85 104.45 1000 6/15/2029 6/24/2022 1.58 23.68 91
Систем1P12 RU000A101012 6.8 104.04 1000 10/23/2029 10/29/2024 3.44 39.14 182
СистемБ1P5 RU000A0JWZY6 6.75 100.79 1000 11/13/2026 2/16/2024 2.99 17.08 91
ЛнССМУБ1P2 RU000A0ZYA66 6.73 102.34 890 9/9/2022 0.99 19.86 91
Сегежа1P1R RU000A101D13 6.72 101 1000 1/26/2023 2.12 35.4 182
Тинькофф2R RU000A1008B1 6.66 103.67 1000 3/21/2029 3/30/2022 1.39 46.12 182
ЧТПЗ 1P3 RU000A0JXME4 6.66 109.77 1000 3/21/2024 2.97 24.18 91
РЕСОЛизБП4 RU000A100F95 6.66 101.69 1000 6/8/2021 0.62 46.37 182
ХКФБанкБ06 RU000A100UG9 6.58 103.98 1000 9/13/2024 9/16/2022 1.78 21.57 91
Систем1P11 RU000A100N12 6.51 107.48 1000 7/16/2029 7/24/2023 2.47 46.87 182
Систем1P10 RU000A1008J4 6.51 106.32 1000 3/23/2029 9/30/2022 1.83 49.36 182
Газпнф3P2R RU000A1017J5 6.49 105.6 1000 12/7/2029 6.83 17.83 91

Инструмент сокр. ISIN Доходность, % Цена послед. Номинал Погашение Дата оферты Дюрация, лет Размер купона Длит.куп., дней
ПКБ БО-01 RU000A0JWWG0 14.63 100.65 500 10/15/2021 0.41 18.7 91
СНХТ БО-01 RU000A1028H6 14.03 100.79 1000 3/27/2024 2.64 11.1 30
Шевченк1Р1 RU000A100YP2 13.5 101.1 1000 10/20/2022 1.75 33.66 91
БДеньги1Р1 RU000A101483 13.33 104.21 950 11/17/2022 1.22 12.49 30
МСБЛиз2P03 RU000A1028N4 13.19 100.05 1000 10/5/2022 1.06 10.27 30
ПКБ 1Р-01 RU000A1020S0 12.98 101.14 1000 8/10/2023 1.90 32.41 91
Джи-гр 1Р1 RU000A101TS4 12.71 100.6 1000 6/19/2023 1.75 31.16 91
СибСтекП02 RU000A1026R9 12.61 101.82 10000 9/9/2025 3.23 102.74 30
ОбувьРо1Р2 RU000A1015P6 11.41 102.88 1000 11/14/2024 2.50 9.86 30
iMT_FREE01 RU000A101XD8 9.8 102.77 1000 7/14/2026 7/18/2023 2.41 53.6 182
ЭТС 1Р02 RU000A101TR6 9.69 104.68 1000 6/19/2023 1.77 29.92 91
МигКр 01МС RU000A100GK0 9.68 105.36 700.3 6/19/2022 0.79 9.21 30

Корпоративные еврооблигации (USD)

Эмитент Код бумаги ISIN Дата погаш. Дюрация (лет) Купон (%) Дох-сть по спросу (%) Изм. дох-сти по спросу за неделю Дох-сть по предлож. (%) Изм. дох-сти по предлож. за неделю Сред. цена (в % от ном) Изменение сред. цены за неделю Рейтинг S&P Рейтинг Fitch Рейтинг Moody's
АЛРОСА XS0555493203 03.11.2020 0.0 7.750 0.47 -0.12 -4.21 -2.17 100.3 -0.16 BBB- BBB- Baa2
АЛРОСА XS1843441731 09.04.2024 3.0 4.650 2.46 -0.08 2.38 -0.01 106.9 0.19 BBB- BBB-
Борец XS1596115409 07.04.2022 1.4 6.500 5.03 -0.21 4.35 -0.05 102.5 0.13 BB- BB- Ba3
Вымпелком XS0587031096 02.02.2021 0.3 7.748 1.75 -0.06 0.69 0.21 101.9 -0.13 BB+ BBB- Ba2u
ЕвроХим XS1632225154 05.07.2021 0.7 3.950 2.08 0.17 1.35 -0.05 101.6 -0.06 BB- BB
Evraz Group XS1319822752 28.01.2021 0.3 8.250 1.47 0.34 0.58 0.09 102.0 -0.19 BB+ BB+
Evraz Group XS1405775377 31.01.2022 1.2 6.750 2.19 0.04 1.84 -0.09 105.9 -0.05 BB+ BB+
Evraz Group XS1533915721 20.03.2023 2.3 5.375 2.39 -0.08 2.22 -0.10 107.1 0.06 BB+ BB+ Ba2
Evraz Group XS1843443273 02.04.2024 3.2 5.250 2.53 -0.01 2.33 -0.10 109.3 0.09 BB+ BB+ Ba2
Газпром нефть XS0830192711 19.09.2022 1.9 4.375 2.01 0.04 1.84 0.05 104.6 -0.06 BBB- BBB Baa2
Газпром нефть XS0997544860 27.11.2023 2.8 6.000 2.17 -0.06 2.07 -0.06 111.7 0.12 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0708813810 23.01.2021 0.3 5.999 0.69 -0.33 0.35 0.19 101.4 -0.10 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0290580595 07.03.2022 1.3 6.510 1.82 0.03 1.63 -0.00 106.5 -0.12 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0805570354 19.07.2022 1.7 4.950 1.95 -0.02 1.77 0.03 105.3 -0.00 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1585190389 23.03.2027 5.6 4.950 3.00 0.01 2.93 0.03 111.6 -0.09 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0885736925 06.02.2028 6.2 4.950 3.10 -0.02 3.07 0.03 112.1 -0.03 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0191754729 28.04.2034 9.0 8.625 3.77 -0.04 3.71 -0.03 151.5 0.38 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0316524130 16.08.2037 11.0 7.288 3.87 -0.01 3.83 -0.03 142.3 0.26 BBB- BBB Baa2
Газпром XS0906949523 21.03.2025 4.0 4.364 1.77 0.08 1.67 0.01 111.2 -0.17 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1038646078 26.02.2021 0.4 3.600 0.41 -0.14 -0.12 -0.05 101.2 -0.04 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1521039054 17.11.2023 2.9 3.125 1.48 -0.02 1.39 -0.02 105.0 -0.01 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1721463500 22.11.2024 3.9 2.250 1.72 -0.01 1.65 -0.04 102.2 0.06 BBB Baa2
Газпром XS1795409082 21.03.2026 5.1 2.500 2.01 -0.00 1.93 -0.03 102.7 0.02 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1911645049 24.01.2024 3.1 2.949 1.67 0.01 1.57 -0.02 104.1 0.05 BBB- BBB Baa2
Газпром XS1951084471 11.02.2026 4.7 5.150 2.78 -0.02 2.74 0.02 111.7 -0.06 BBB- BBB Baa2
Газпром XS2124187571 25.02.2030 8.1 3.250 3.20 -0.04 3.14 -0.03 100.5 0.11 BBB- BBB Baa2
ГТЛК XS1713473608 17.04.2025 4.0 5.950 4.23 -0.01 4.11 0.07 107.3 -0.08 BB+ Ba2
ГТЛК XS2010044381 18.02.2026 4.7 4.949 4.39 -0.04 4.32 0.01 102.7 0.06 BB+ Ba2
ГТЛК XS1449458915 19.07.2021 0.7 5.950 3.18 0.03 2.59 -0.32 102.3 0.08 BB+ Ba2
ГТЛК XS1577961516 31.05.2024 3.3 5.125 3.70 0.15 3.65 0.19 104.9 -0.53 BB+ Ba2
DeloPorts RU000A0ZZ2A5 01.04.2025 3.9 6.750 4.86 0.09 4.62 0.09 108.2 -0.31
Domodedovo XS1772800204 15.02.2023 2.2 5.075 5.19 0.07 4.65 -0.03 100.3 -0.04 BB Ba1
Global Ports XS1319813769 25.01.2022 1.2 6.872 2.86 -0.01 2.40 0.01 105.3 0.01 BB+ Ba2
Global Ports XS1405775450 22.09.2023 2.7 6.500 3.20 0.03 2.94 -0.00 109.6 -0.03 BB+ Ba2
КОКС XS1600695974 04.05.2022 1.5 7.500 4.97 -0.14 4.34 -0.19 104.3 0.27 NR B B2
ЛУКОЙЛ XS0554659671 09.11.2020 0.1 6.125 0.88 -0.12 -3.19 -1.06 100.4 -0.11 BBB BBB+ Baa2
ЛУКОЙЛ XS0919504562 24.04.2023 2.4 4.563 1.96 0.04 1.82 -0.02 106.5 -0.10 BBB BBB+ Baa2
ЛУКОЙЛ XS1514045886 02.11.2026 5.3 4.750 2.65 -0.00 2.59 -0.02 111.9 0.15 BBB BBB+
ЛУКОЙЛ XS0304274599 07.06.2022 1.5 6.656 1.61 -0.01 1.45 0.03 108.2 -0.06 BBB BBB+ Baa2
Металлоинвест XS1603335610 02.05.2024 3.2 4.850 2.37 0.05 2.20 -0.03 108.6 -0.02 BB+ BB+ Ba1
МТС XS0921331509 30.05.2023 2.4 5.000 2.33 -0.09 2.12 -0.13 107.0 0.21 BBB- BB+ Baa3u
НОВАТЭК XS0588433267 03.02.2021 0.3 6.604 1.20 -0.33 0.24 -0.23 101.7 -0.04 BBB BBB Baa2
НОВАТЭК XS0864383723 13.12.2022 2.0 4.422 1.99 0.05 1.79 0.03 105.4 -0.05 BBB BBB Baa2
НЛМК XS1405775617 15.06.2023 2.5 4.500 2.09 0.00 1.93 -0.03 106.5 -0.00 BBB- BBB Baa2
НЛМК XS1577953174 21.09.2024 3.7 4.000 2.30 -0.00 2.25 0.06 106.4 -0.10 BBB- BBB
Норникель XS0982861287 28.10.2020 0.0 5.550 1.68 -0.75 -3.99 -2.69 100.2 0.00 BBB- BBB- Baa2
Норникель XS1298447019 14.10.2022 1.9 6.625 2.25 0.00 2.12 -0.02 108.6 -0.00 BBB- BBB- Baa2
Норникель XS1589324075 11.04.2023 2.4 4.100 2.40 0.05 2.16 -0.02 104.3 -0.05 BBB- BBB-
Норникель XS1622146758 08.04.2022 1.4 3.849 2.04 0.00 1.80 -0.03 102.8 -0.03 BBB- BBB-
Норникель XS2069992258 28.10.2024 3.5 3.375 2.53 -0.02 2.46 -0.02 103.2 0.02 BBB- BBB- Baa2
Petropavlovsk XS1711554102 14.11.2022 1.7 8.125 7.98 1.99 7.56 2.04 100.6 -3.49 B- *- B
Полюс XS1533922933 07.02.2023 2.2 5.250 2.23 0.07 2.00 0.04 107.0 -0.08 BB BB Ba1
Полюс XS1405766384 28.03.2022 1.4 4.699 2.23 -0.06 1.89 -0.11 103.7 0.06 BB BB Ba1
Полюс XS1713474325 29.01.2024 3.1 4.700 2.46 -0.08 2.33 0.01 107.3 0.12 BB BB Ba1
РЖД XS0764220017 05.04.2022 1.4 5.700 1.52 -0.06 1.27 0.03 106.3 0.02 BBB- BBB Baa2
РЖД XS1574068844 01.03.2024 3.2 4.375 1.92 -0.13 1.79 -0.05 108.2 0.24 BBB Baa2
РЖД XS0919581982 20.05.2021 0.6 3.374 0.31 -0.16 -0.33 -0.05 102.0 0.01 BBB- BBB Baa2
РЖД XS1041815116 06.03.2023 2.3 4.600 0.77 0.01 0.67 0.01 109.2 -0.09 BBB- BBB Baa2
РЖД XS1843437036 23.05.2027 5.9 2.200 1.69 -0.03 1.62 -0.02 103.3 0.04 BBB Baa2
Роснефть XS0861981180 06.03.2022 1.4 4.199 2.08 -0.06 1.83 -0.09 103.0 0.05 BBB- Baa3
Русал XS1533921299 02.02.2022 1.2 5.125 4.23 0.05 3.57 -0.08 101.5 -0.00 B+ B1
Русал XS1577964965 03.05.2023 2.4 5.300 4.26 -0.01 3.93 -0.08 102.9 0.16 B+ B1
Русал XS1759468967 01.02.2023 2.2 4.850 4.27 -0.03 3.93 -0.01 101.6 0.01 B+ B1
Северсталь XS1567051443 27.08.2021 0.8 3.850 1.46 -0.03 1.22 0.01 102.1 -0.08 BBB- BBB
Северсталь XS0841671000 17.10.2022 1.9 5.900 2.09 -0.04 1.95 -0.00 107.6 -0.01 BBB- BBB Baa2
Северсталь XS2046736919 16.09.2024 3.7 3.150 2.40 0.00 2.26 -0.03 103.0 0.04 BBB Baa2
Сибур XS1693971043 05.10.2023 2.8 4.125 1.97 -0.02 1.89 0.03 106.3 -0.01 BBB- Baa3
Сибур XS2010044621 23.09.2024 3.7 3.450 2.41 -0.02 2.26 -0.01 104.2 0.02 BBB- Baa3
Совкомфлот XS1433454243 16.06.2023 2.5 5.375 2.49 -0.01 2.35 0.09 107.6 -0.13 BB+ BB+ Ba2
ФосАгро XS1599428726 03.11.2021 1.0 3.950 1.61 -0.09 1.28 -0.11 102.5 0.02 BBB- BBB- Baa3
ФосАгро XS1752568144 24.04.2023 2.4 3.949 2.30 -0.05 2.17 -0.05 104.2 0.03 BBB- BBB- Baa3
ФосАгро XS2099039542 23.01.2025 3.8 3.050 2.40 -0.02 2.26 -0.02 102.7 0.03 BBB- BBB- Baa3
Уралкалий XS2010040397 22.10.2024 3.7 4.000 3.03 -0.04 2.90 -0.02 103.9 0.11 BB- Ba2
ЧТПЗ US16325LAA52 19.09.2024 3.4 4.500 3.52 -0.12 3.40 -0.10 103.6 0.38 BB- Ba3
Эмитент Код бумаги ISIN Дата погаш. Дюрация (лет) Купон (%) Дох-сть по спросу (%) Изм. дох-сти по спросу за неделю Дох-сть по предлож. (%) Изм. дох-сти по предлож. за неделю Сред. цена (в % от ном) Изменение сред. цены за неделю Рейтинг S&P Рейтинг Fitch Рейтинг Moody's
Альфа-Банк XS0620695204 28.04.2021 0.5 7.750 1.91 0.23 1.24 0.07 103.2 -0.24 BB+ BB+ Ba1
ВТБ XS0223715920 30.06.2035 9.8 6.250 5.56 -0.02 5.42 -0.07 107.5 0.48 BBB- Baa3
ВЭБ XS0559915961 22.11.2025 4.4 6.800 2.64 -0.04 2.61 -0.03 119.8 0.16 BBB- BBB
ВЭБ XS0993162683 21.11.2023 2.8 5.942 2.29 -0.08 2.19 -0.10 111.1 0.34 BBB- BBB
ВЭБ XS0893212398 21.02.2023 2.2 4.032 1.54 -0.15 1.39 -0.06 105.9 0.23 BBB- BBB
ВЭБ XS0800817073 05.07.2022 1.6 6.025 2.08 -0.07 1.89 -0.11 106.8 0.09 BBB- BBB
Моск.Кред.Банк XS1510534677 07.11.2021 1.0 5.875 2.47 -0.33 2.03 -0.24 103.7 0.23 BB- BB
Моск.Кред.Банк XS1759801720 14.02.2023 2.2 5.550 3.81 -0.11 3.55 -0.10 104.1 0.20 BB- BB Ba3
Сбербанк XS0638572973 16.06.2021 0.6 5.717 1.20 -0.06 0.56 -0.16 103.2 0.01 BBB Baa3
Сбербанк XS0743596040 07.02.2022 1.3 6.125 1.78 -0.11 1.54 -0.14 105.8 0.15 BBB Baa3

Субординированные еврооблигации (USD)

Эмитент Код бумаги ISIN Дата погаш. Дюрация (лет) Купон (%) Дох-сть по спросу (%) Изм. дох-сти по спросу за неделю Дох-сть по предлож. (%) Изм. дох-сти по предлож. за неделю Сред. цена (в % от ном) Изменение сред. цены за неделю Рейтинг S&P Рейтинг Fitch Рейтинг Moody's
Ак Барс Банк XS0805131439 13.07.2022 1.6 8.000 4.94 -0.48 4.45 -0.48 105.4 0.77
Альфа-Банк XS1513741311 Perp 1.2 8.000 6.52 -0.61 5.94 -0.62 102.2 0.74 B B2u
ВТБ XS0842078536 17.10.2022 1.9 6.950 3.43 -0.26 3.21 -0.32 106.9 0.55 B- Ba2
ВТБ XS0810596832 Perp 1.9 9.500 5.01 -0.44 4.73 -0.48 109.2 0.86 NR
Моск.Кред.Банк XS1601094755 Perp 1.9 8.875 12.77 -0.00 12.22 -0.03 93.5 0.05 B- Caa2u
Моск.Кред.Банк XS1589106910 05.10.2027 1.9 7.500 10.00 0.12 9.43 -0.05 96.1 -0.03 B+
Россельхозбанк XS0979891925 16.10.2023 2.7 8.500 4.07 0.00 3.81 0.11 112.7 -0.19 NR
Сбербанк XS0935311240 23.05.2023 2.4 5.250 2.64 -0.12 2.45 -0.15 106.8 0.29 BBB-
Сбербанк XS0848530977 29.10.2022 1.9 5.125 2.39 -0.11 2.16 -0.12 105.6 0.24 BBB- Ba1
Тинькофф Банк XS1631338495 Perp 1.8 9.250 5.88 -0.11 5.51 -0.17 106.4 0.20 B-

Еврооблигации РФ (USD)

Эмитент Код бумаги ISIN Дата погаш. Дюрация (лет) Купон (%) Дох-сть по спросу (%) Изм. дох-сти по спросу за неделю Дох-сть по предлож. (%) Изм. дох-сти по предлож. за неделю Сред. цена (в % от ном) Изменение сред. цены за неделю Рейтинг S&P Рейтинг Fitch Рейтинг Moody's
Минфин РФ XS0767472458 04.04.2022 1.4 4.500 1.17 0.02 0.93 -0.07 105.0 0.04 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ XS0971721450 16.09.2023 2.7 4.875 1.43 -0.04 1.38 -0.02 109.8 -0.07 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ RU000A0JWHA4 27.05.2026 5.0 4.750 1.93 -0.07 1.91 -0.06 115.0 0.38 BBB
Минфин РФ RU000A0JXTS9 23.06.2027 5.9 4.250 2.17 -0.01 2.14 -0.03 113.1 0.23 BBB
Минфин РФ XS0088543193 24.06.2028 5.6 12.750 2.42 -0.02 2.41 -0.01 172.1 -0.01 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ RU000A0ZYYN4 21.03.2029 7.2 4.375 2.32 -0.06 2.27 -0.06 115.9 0.35 BBB
Минфин РФ RU000A1006S9 28.03.2035 10.8 5.100 3.05 -0.03 3.04 -0.02 123.8 0.38 BBB
Минфин РФ XS0767473852 04.04.2042 14.0 5.625 3.35 -0.01 3.33 -0.03 134.8 0.36 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ XS0767473852 04.04.2042 14.0 5.625 3.35 -0.03 3.33 -0.03 134.8 0.35 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ XS0971721963 16.09.2043 14.4 5.875 3.38 -0.01 3.36 -0.02 139.8 0.21 BBB- BBB Baa3
Минфин РФ RU000A0JXU14 23.06.2047 16.2 5.250 3.29 -0.05 3.28 -0.04 134.7 0.98 BBB

Кривые доходностей (USD)

Текущие кривые доходности RF и UST (USD, % годовых)

Спред доходности RF к UST (б.п.)

Кривая доходности UST (% годовых)

Изменение кривой доходности RF (USD, % годовых)

Доходность облигаций EM HY (USD)

Доходность облигаций EMHY (USD)

Вероятность рецессии в США

Предстоящие размещения

Выпуск облигаций Ориентир по ставке купона (доходность) Закрытие книги заявок (размещение) Объем млн Валюта
ФГУП Росморпорт, 001Р-01 14.10.2020 (15.10.2020) 4,000 RUB
РЖД, 001Б-04 16.10.2020 (22.10.2020) 25,000 RUB
ЭР-Телеком Холдинг, ПБО-04 7.90% - 8.15% (8.14% - 8.40%) 20.10.2020 (23.10.2020) 3,000 RUB
Вита Лайн, 001Р-02 30.10.2020 (03.12.2020) RUB
ФГУП «Росмрпорт» (РМП) – стратегическое, системообразующее предприятие, учрежденное в целях эффективного развития и эксплуатации объектов федеральной собственности в морских портах России.  
Выручка по итогам 1 полугодия 2020 г. составила 14,9 млрд руб. (-5,9%). В основном выручка формируется за счет портовых сборов, в свою очередь наибольшая доля доходов от портовых сборов формируется за счет навигационных сборов. На долю портовых сборов приходится 70% от выручки, остальные 30% - прочие доходы, включающие в себя выручку от услуги ледоколов, буксирных услуг, доходы от судостроения, доходы от аренды и т.д.  
EBITDA составила 4,3 млрд руб. (-0,7%), рентабельность по EBITDA сохраняется на довольно высоком уровне – 28,6% по итогам 1 полугодия 2020 г. Рентабельность по EBITDA LTM находится на уровне 23,6%. С 2017 г. рентабельность не опускалась ниже 23%. 
Долговая нагрузка компании оценивается как низкая. Отношение чистого долга/EBITDA LTM составляет 0,3х. Весь долг рублевый. 
В первой декаде октября РМП планирует разместить дебютный выпуск облигаций на 4 млрд руб. Срок обращения 5 лет. Предварительный ориентир доходности: G - curve* + 130 б.п.
Скачать обзор

К списку обзоров